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　　6月15日，越秀服務(6626.HK)表示，將于6月進行招股，擬全球發售369,660,000股股份，其中，國際發售共332,694,000股股份，香港公開發售共36,966,000股股份，此次發行的定價區間為每股4.88-6.52港元，最多集資24.10億港元，并計劃于本月28日掛牌上市。農銀國際、中信建投國際、建銀國際及越秀融資為此次發行的聯席保薦人。

　　此次越秀服務IPO的基石投資者涵蓋了大型投資機構及上下游產業鏈的合作方兩大類機構投資者，包括新華資產管理、嘉信金融集團、金蝶、商湯科技、昇輝控股、深圳凱爾漢湘實業、索菲亞董事江淦鈞及柯建生、華科資本和尚慧企業。根據協議，10家基石投資者按發售價認購總額最多7.772億港元的發售股份數目。

　　在募集資金用途方面，越秀服務計劃將募資所得款項的60%用于為策略收購和投資提供資金;15%用于進一步發展增值服務;15%用于開發信息技術系統和智能社區;10%用于補充營運資金和一般公司用途。

　　服務灣區營收持續增長

　　越秀服務定位城市運營服務商，亦是大灣區內提供綜合物業管理服務的主要市場參與者，擁有近30年的豐富經驗。就2020年在管面積的市場份額而言，在提供商業運營服務的物業服務百強企業中排名第7位。截至2020年12月31日，越秀服務的總在管面積為3260萬平方米，在管物業數量為215個，在管面積中有96.1%的物業位于一線、新一線和二線城市。

　　在財務方面，越秀服務的營業收入連續三年保持強勁增長，2018-2020年，營業收入分別為7.63億元(人民幣，下同)、8.96億元和11.68億元，年均復合增長率達23.7%;凈利潤屢創新高，2018-2020年分別達4731.4萬元、9320.7萬元和2.04億元，年均復合增長率達107.5%。此外，越秀服務凈利潤率由2018年的6.2%大幅增加至2020年的17.4%;整體毛利率由2018年的25.9%上升至2020年的34.5%，兩者均領先于物業服務百強企業的平均表現。

　　TOD綜合物業管理模式成未來增長引擎

　　2020年11月，越秀服務收購了廣州地鐵旗下的廣州地鐵環境工程及廣州地鐵物業管理，成為擁有“地鐵環境工程維護+地鐵物業管理運營業務”的復合型物業管理公司，為越秀服務帶來在管地鐵站線及車輛段地鐵上蓋住宅及商業物業等業態，新增總在管理面積超500萬平方米。該項目的成功收購，不僅為越秀服務增加了新的業態，也因其承擔地鐵列車等特種設備清洗工作而建立起技術壁壘，大大增強其外拓同類型業務的核心競爭力。

　　除此之外，越秀集團、廣州地鐵與華中地區新一線城市的地鐵服務運營商簽署了戰略合作框架協議，三方將在軌道交通建設及運營、TOD物業開發、物業管理業務、產融結合發展等多個領域開展合作。未來，越秀服務將積極把握TOD模式帶來的眾多機遇，進一步鞏固TOD綜合物業管理模式，成為國內領先的TOD綜合物業管理服務平臺。

　　越秀地產、越秀集團及廣州地鐵三大國有股東提升競爭力

　　越秀服務的控股股東越秀地產(123.HK)擁有灣區中部、灣區東部、灣區西部、軌道交通四大平臺公司，全面深耕大灣區房地產發展業務。截至2020年底，越秀地產已將業務拓展至全國21個重點城市，形成以大灣區為核心，華東、華中、北方和西南的“1+4”區域布局。同時，越秀地產也是中國最大的TOD物業發展商之一，擁有5個TOD住宅項目，總建筑面積近400萬平方米。TOD住宅物業管理和地鐵站及車輛段物業管理雙結合的TOD綜合物業管理模式，將成為越秀服務未來規模擴張和利潤增長的新動能。

　　間接控股股東越秀集團是廣州市國資委全資控股的第二大國有產業集團，現已形成以房地產、金融、交通基建、食品為核心的“4+X”現代產業體系。憑借越秀集團強大的國企背景優勢以及多元化的業務網絡，越秀服務成功拓展多個項目，未來將持續受益于此帶來的多業態、多渠道的對外拓展機會。

　　廣州地鐵于2021年2月8日入股越秀服務，成為戰略投資者。廣州地鐵服務于廣州市和珠江三角洲的城市軌道交通系統，是國際地鐵聯盟(CoMET)的成員之一。廣州地鐵網絡規?？焖贁U張，將為越秀服務未來承接廣州地鐵站線物業管理業務提供支持，集團可借助有關資源和優勢，進一步拓展獨特的TOD綜合物業管理業務。

　　鞏固優勢把握“智慧城市”發展機遇

　　目前，越秀服務的版圖已拓展至19個城市，當中6個位于大灣區，其中包括中國香港，是為數不多在中國內地和中國香港均有業務布局的物管企業。截至2020年12月31日，越秀服務在大灣區的總在管面積為2530萬平方米。未來，越秀服務計劃憑借國企背景和深耕布局的優勢，持續并重點關注大灣區內優質物業的拓展機會，鞏固其在大灣區的領先地位。同時，在商業物業方面重點深耕大灣區，進一步拓展上海、杭州等華東區域以及武漢、佛山等新一線城市的業務。

　　越秀服務將順應“智慧城市”發展方向，積極拓展“物服+X”業務網絡，進一步豐富業態，鞏固其城市服務運營商的地位，例如發展“物服+政府公建”網絡，與更多市屬、省屬、央屬企業，以及政府投資機構建立戰略合作關系。此外，越秀服務將拓展“物服+酒店”、“物服+長租公寓”及“物服+康養”，并探索“物服+交通基建”、“物服+農業”、“物服+金融”等模式，推動多領域深度融合。

　　越秀服務非執行董事兼董事會主席林峰表示，越秀服務擁有近30年的豐富營運經驗，是為數不多在中國內地和香港均有業務布局的物管企業。除住宅物業管理外，越秀服務亦擁有20年商業物業管理及運營經驗，是中國高端寫字樓物業管理引領者，已形成了全業態、全客戶和全服務的業務構成，具備全鏈條服務能力。林峰強調，越秀服務重點深耕大灣區，并憑借國企背景優勢，積極抓緊機遇、提升市場占有率，為股東及投資者創造理想的回報。